top of page

印度製造引領新格局 聚焦AI欣欣向榮!

印度作為經濟發展最快的新興市場,莫迪政府的「改革、執行和轉型」方針成功改變印度,在國際資金流入以及專業投資者迅速推動下,印度股市一派繁榮景象。MSCI近期公布最新半年度調整,新興市場中印度權重由13.7% 調升至0.39百分點至14.09%,在全球新興市場中是調升最多的國家。

國際貨幣基金 (IMF) 預估,印度2023年對全球經濟增長的貢獻率將高於15%,僅次於中國的35%,對全球的影響力不容小覷。同時IMF也預測印度經濟規模將在2027年超越德國,2029年超越日本,成為全球第三大經濟體,未來市場的成長性與潛力已成為全球焦點。根據印度官方預測,2023年印度經濟將增長6%至6.5%,持續受惠龐大人口紅利,加上此次權重調升,有利印度股市中長期表現,外資從中國轉向,印度燃起全球投資者的興趣,包括中國企業都認為印度市場非常具有獨特吸引力,印度製造一旦搭上AI成長列車,爆發潛力將不容小覷,有利印度股市中長期成長動能,建議投資人把握每次股市拉回修正時機,加碼布局印度基金。

野村投信投資策略部副總經理張繼文表示,印度總理莫迪自2014年執政以來,加速國內結構性改革,並側重經濟私有化和自由化,放寬外國直接投資政策,允許更多的外國投資進入多個產業,包括國防和鐵路,在莫迪任內期間,印度全國高速公路總里程擴大45%,機場數量增至原來的兩倍,農村公路總里程增加85%。電廠裝機容量增長66%,停電頻率大幅降低。印度2月公布2023財年(4月起)的預算案,持續聚焦於基礎建設的資本支出,以及對中產階級減稅。2019年印度政府開始推動印度製造(Make in India, MII)的國家電子政策並祭出高額獎勵,陸續吸引外資前往印度設立生產線及據點,印度的電子製造業過去八年以高達17%的年複合成長率快速增長,正試圖取代中國成為世界的製造中心,現在印度目標更轉向半導體、AI產業及邊緣AI商機,已成為印度製造的主要驅動力。


上週(11/18)印度資訊科技部長Ashwini Vaishnaw表示,提供20億美元激勵計劃批准戴爾、惠普和富士康等27家公司,在印度境內生產IT硬體。此外,輝達(NVIDIA)執行長黃仁勳在今年9月初造訪印度,並表示「印度有資料、有人才,這將是世界上最大的AI市場之一。」,輝達企圖打造印度成為AI重鎮,印度政府更投入數以億計美元的補貼鼓勵設置晶片製造基礎設施,吸引輝達(NVidia)、超微(AMD)和英特爾(Intel)等巨擘公司在印度製造。印度能為國際晶片廠提供人才來源、晶片生產地和產品銷售市場。


此外,AMD近期宣布,將與印度科學理工學院(IISc)攜手,進行高效運算(HPC)和AI合作。印度最大集團信實集團(Reliance)宣布旗下數位服務公司 Jio Platforms在國內建立AI運算基礎設施,AI雲端將採用輝達的超級電腦技術,為輝達的繪圖處理器(GPU)創造巨大需求,

根據總理莫迪的計畫,資本支出將提高33%,達到10兆盧比 (1,222億美元),替未來經濟高速成長打下良好的基礎,同時政府也持續支持私人企業投資,維持對製造業僅收取15%的低稅收。莫迪政府一直在推動擴大國內電動車製造,並鼓勵儘快採用綠能交通工具,印度官方考慮調降電動車進口關稅為期五年,前提是跨國汽車製造商會承諾在印度設廠。


市場消息指出,印度和特斯拉(Tesla)近日達成協議,將從2024年起開放特斯拉進口電動車,並於兩年內在印度設廠,未來特斯拉在印度生產電動車,過去印度關稅太高,特斯拉尚未直接出口電動車到印度,電動車若能打進這個全球人口最多的印度市場,對特斯拉有大助益,亦加速達成印度製造新版圖。


 

基金介紹係筆者參與相關法說和媒體發表現後的新基金分享,沒有任何推薦和置入,對基金有興趣者,宜自行判斷自己的風險承受力,明辨投資標的合適性,投資有賺有賠,投資人前宜詳閱相關基金資訊。

24 次查看0 則留言
bottom of page